******实业有限公司拟进行股权收购事宜涉及佛山市******房地产开发有限公司股东全部权益价值资产评估报告

资产评估业务名称：******实业有限公司拟进行股权收购事宜涉及佛山市******房地产开发有限公司股东全部权益价值资产评估报告
企业评估类型：市场价值
国民经济行业分类：股权收购
报告文号：业评资字[2023]第****号
经济行为：根据委托人提供的相关经济行为文件《*****》，******实业有限公司拟收购广州******企业管理有限公司所持有的佛山市******房地产开发有限公司36%股权。
评估目的：简述：股权收购
本资产评估报告是作为******实业有限公司拟进行股权收购事宜提供佛山市******房地产开发有限公司股东全部权益在评估基准日时市场价值的参考依据。
评估基准日：2022年12月31日
评估对象及评估范围：评估对象为佛山市******房地产开发有限公司股东全部权益价值。
评估范围为佛山市******房地产开发有限公司评估基准日资产负债表所列示的各项资产、负债。

价值类型：市场价值
评估方法：
（一）企业价值资产评估的基本方法
企业价值资产评估基本方法有市场法、收益法与资产基础法。
1、市场法
市场法是指将评估对象与参考企业、在市场上已有交易案例的企业、股东权益、证券等权益性资产进行比较以确定评估对象价值的评估思路。市场法适用于市场数据充分并有可比的参考企业或交易案例的条件下的企业价值评估。
其使用的基本前提：
（1）存在一个活跃的公开市场；
（2）公开市场上存在可比的参考企业等权益性资产及其交易活动。
2、收益法
收益法是指通过将被评估企业预期收益资本化或折现以确定评估对象价值的评估思路。收益法适用于评估有获利能力的企业。应用收益法必须具备的基本前提：
（1）被评估企业的未来预期收益可以预测并可以用货币衡量；
（2）资产拥有者获得预期收益所承担的风险可以预测并可用货币衡量；
（3）被评估企业的预期获利年限可以预测。
3、资产基础法
企业价值评估中的资产基础法也称成本法，是指在合理评估企业各项资产价值和负债的基础上确定评估对象价值的评估思路。企业各项资产价值评估是指首先估测被评估资产的现行再取得成本（重置成本），然后估测被评估资产已存在的各种贬值因素，并将其从重置成本中扣除而得到被评估资产价值。采用资产基础法的前提条件：
（1）企业各项被评估资产处于持续使用状态或设定处于持续使用状态；
（2）可以调查取得购建被评估资产的现行途径及相应的社会平均成本资料。
（二）评估方法的选择
1、市场法是以现实市场上的参照物来评价评估对象的现行公平市场价值，它具有评估角度和评估途径直接、评估过程直观、评估数据直接取材于市场、评估结果说服力强的特点。但由于在国内流通市场上难于找到在整体规模、资产结构、现金流、增长潜力和风险等方面与评估对象相类似的、足够的交易案例，故本次评估不具备市场法评估条件。
2、本次评估是在假设待估企业持续经营前提进行，企业的各项资产、负债资料齐备，满足采用资产基础法评估的要求，可以采用资产基础法进行评估。
3、本次评估企业为房地产开发项目公司，其主要资产为在开发房地产项目，企业的未来经营方向为房地产开发及销售，其未来的收益和风险可以相对可靠地估计，因此亦可以采用收益法进行评估。
综上所述，本次评估采用资产基础法及收益法进行评估。

企业资产评估核心作用：
一、是什么
企业价值评估，是指注册资产评估师对评估基准日特定目的下企业整体价值、股东全部权益价值或部分权益价值进行分析、估算并发表专业意见并撰写报告书的行为和过程。是将一个企业作为一个有机整体，依据其拥有或占有的全部资产状况和整体获利能力，充分考虑影响企业获利能力的各种因素，结合企业所处的宏观经济环境及行业背景，对企业整体公允市场价值进行的综合性评估。企业价值评估的一般对象是企业整体的经济价值。

二、为什么（目的）
企业价值评估的目的：适用于设立公司、企业改制、股票发行上市、股权转让、企业兼并、收购或分立、联营、组建集团、中外合作、合资、租赁、承包、融资、抵押贷款、法律诉讼、破产清算等目的整体资产评估、企业价值评估。
通过对企业价值的评估，了解和发现企业的价值，有利于做出科学的投资、融资决策，企业发展规划。

三、怎么办（程序）
1. 现场考察，了解管理状况，经营情况，市场情况；
2.委托合同签定，明确评估目的、对象、评估基准日及客户的各项要求；
3.提供清单，收集资料，共同制作。从法律、经济、技术及其获利能力等方面，确定评估对象的定性、定量资料；
4.社会及市场调研、检索资料、分析有关市场需求、价格信息、技术指标、经济指标、国家政策、行业动态等；
5.起草报告，实行内部三级审核制度；
6.征求意见、完善报告，项目移交。